[中报]交通银行(601328):交通银行H股公告-2026中期报告
原标题:交通银行:交通银行H股公告-2026中期报告 一、 本行董事會及董事、高級管理人員保證中期報告內容的真實、準確、完整，不存在虛假記載、誤導性陳述或重大遺漏，並承擔個別和連帶的法律責任。 二、 本行第十一屆董事會第八次會議於2026年8月28日審議批准了2026年中期報告和業績公告。會議應出席董事15名，親自出席董事13名，委託出席董事2名，李曉慧獨立非執行董事、馬駿獨立非執行董事因其他公務，分別書面委託肖偉獨立非執行董事和張向東獨立非執行董事出席會議並代為行使表決權。 三、 本行董事長任德奇先生、主管財務工作負責人周萬阜先生及財務機構負責人馬澤泉先生聲明：保證中期報告中財務報告的真實、準確、完整。 四、 本中期報告未經審計。 五、 經董事會審議的2026年半年度利潤分配預案：按普通股股份總數88,363,784,223股計算，向登記在冊的A股股東和H股股東，每股分配現金股利人民幣0.168元（含稅），共分配現金股利人民幣148.45億元，佔歸屬於母公司股東淨利潤的比例為31.0%。本次分配無送紅股及資本公積金轉增股本預案。該分配預案將提請股東會審議。 六、 本中期報告所涉及的未來計劃、發展戰略等前瞻性描述，不構成本集團對投資的實質承諾，敬請投資及相關人士對此保持足夠的風險認識，並理解計劃、預測與承諾之間的差異。 七、 本集團在經?活動中主要面臨信用風險、市場風險、操作風險、合規風險等。本集團已經並將繼續採取各種措施有效管控風險，具體情況參見「管理層討論與分析－風險管理」章節，請投資注意閱讀。 目 錄 重要提示 2 釋義 3 公司基本情況 5 財務摘要 管理層討論與分析 6 經濟金融形勢 7 業務回顧 19 財務報表分析 31 風險管理 37 資本管理 38 展望 公司治理 39 股份變動及股東情況 45 公司治理 50 環境和社會責任 57 重要事項 59 機構名錄 財務報表及其他 62 中期財務資料的審閱報告 63 未經審計的簡要合併財務報表 70 未經審計的中期簡要合併財務報表附註 145 未經審計的補充財務資料 釋義 在本報告中，除非文義另有所指，下列詞語具有如下含義： 本行/交行/本集團/集團 交通銀行股份有限公司或交通銀行股份有限公司及其子公司財政部 中華人民共和國財政部 豐銀行 香上海豐銀行有限公司 社保基金會 全國社會保障基金理事會 中國煙草 中國煙草總公司 雙維投資 中國雙維投資有限公司 金融監管總局 國家金融監督管理總局 證監會 中國證券監督管理委員會 上交所 上海證券交易所 香聯交所 香聯合交易所有限公司 香上市規則 《香聯合交易所有限公司證券上市規則》 公司章程 《交通銀行股份有限公司章程》 金融「五篇大文章」 科技金融、綠色金融、普惠金融、養老金融、數字金融蘊通財富 本行對公和同業財富管理品牌，通過金融智慧服務和數字化轉型，為企業、政府機構和金融同業客戶提供綜合化一站式財富管理解決方案。 沃德 沃德品牌推出於2006年，是本行零售業務的核心子品牌，其品牌理念為「豐沃共享，厚德載富」。 交銀展業通 本行普惠金融服務的統一品牌，含線上產品「展業e貸」和線下產品。 交銀益農通 本行鄉村振興金融服務的統一品牌，含線上產品「益農e貸」和線下產品。 個人手機銀行 向本行個人客戶提供線上業務辦理和服務的手機應用，覆蓋客戶多種金融產品和生活服務需求。 企業手機銀行 本行利用移動電話和平板電腦等移動設備應用軟件向企業客戶提供在線開戶、賬戶服務、轉賬支付、代發代扣、貸款融資、集團服務、票據業務、投資理財、國際業務等金融服務，以貼身便捷為特點的渠道。 企業網銀 本行通過互聯網向企業客戶提供在線開戶、賬戶服務、轉賬支付、代發代扣、貸款融資、集團服務、票據業務、投資理財、國際業務等金融服務的電子交易系統。 買單吧 面向所有用戶開放的一站式金融和生活數字化服務平台。 雲上交行 本行數字化服務品牌。以遠程視頻服務構建「雲網點、雲櫃員、雲管家」體系，通過屏對屏的線上服務新模式，滿足客戶數字化服務需求。 元 人民幣元 公司基本情況 一、 公司資料 國內審計師： 畢馬威華振會計師事務所 中文名稱： 交通銀行股份有限公司 （特殊普通合夥） 中文簡稱： 交通銀行 中國北京市東城區東長安街1號 英文名稱： Bank of Communications Co., Ltd. 東方廣場東2座辦公樓8層 簽字會計師： 石海雲、李礫 法定代表人： 任德奇 國際審計師： 畢馬威會計師事務所 授權代表： 任德奇、何兆斌 （註冊公眾利益實體核數師） 董事會秘書、 何兆斌 中國香特別行政區中環 遮打道10號太子大廈8樓 公司秘書： 簽字會計師： 陳少東 註冊地址： 中國（上海）自由貿易試驗區 持續督導保薦機構 銀城中路188號 國泰海通證券股份有限公司 中國上海市安區新閘路669號博華廣場36樓 聯繫及辦公地址： 簽字保薦人： 蔡銳、徐立 中國（上海）自由貿易試驗區銀城中路188號 持續督導期間： 2025年6月17日至2026年 郵編： 200120 12月31日 電話： 86-21-23538555 傳真： 86-21-58798398 中信建投證券股份有限公司 電子信箱： investor@bankcomm.com 中國上海市浦東新區浦東南路528號上海證券大廈 官方網站： www.bankcomm.com ， 北塔2206室 www.bankcomm.cn 簽字保薦人： 周子昊、楊成 香?業地點：中國香特別行政區中環畢打街 持續督導期間： 2025年6月17日至2026年 20號 12月31日 信息披露載體和半年報備置地點 中國法律顧問： 上海市錦天城律師事務所 A股： 《中國證券報》《上海證券報》 香法律顧問： 史密夫斐爾凱邁律師事務所 《證券時報》及上交所網站 www.sse.com.cn 股份過戶登記處 H股： 香交易及結算所有限公司 A股： 中國證券登記結算有限責任公司上海分公司 「披露易」網站 www.hkexnews.hk 中國上海市浦東新區楊高南路188號 半年報備置 本行董事會辦公室 H股： 香中央證券登記有限公司 地點： 中國香特別行政區皇后大道東183號 合和中心17樓1712至1716號鋪 股票簡況 股票種類 股票上市交易所 股票簡稱 股票代碼 其他資料 A股 上交所 交通銀行 601328 統一社會信用代碼：9131000010000595XD H股 香聯交所 交通銀行 03328 境內優先股 上交所 交行優1 360021 公司基本情況 二、 公司簡介及主要業務 境外24家分（子）行及代表處，為317萬公司客戶和本行始建於1908年，是中國歷史最悠久的銀行 2.08億零售客戶提供綜合金融服務，括存貸款、之一。1987年4月1日，本行重新組建後正式對外? 產業鏈金融、現金管理、國際結算與貿易融資、投業，成為中國第一家全國性國有股份制商業銀行， 資銀行、資產託管、財富管理、銀行卡、私人銀總部設在上海。2005年6月在香聯交所掛牌上市， 行、資金業務等。本集團通過全資或控股子公司，2007年5月在上交所掛牌上市，2023年入選全球系 涉足金融租賃、基金、理財、信託、保險、境外證統重要性銀行。根據英國《銀行家》雜誌(The Banker) 券和債轉股等業務領域。 排名，按一級資本，本行位列全球銀行1000強第7 位。 本行將充分發揮國有大行服務實體經濟主力軍 和維護金融穩定壓艙石作用，保持戰略定力，防範 本行以「建設具有特色優勢的世界一流銀行集 化解風險，努力為客戶提供優質金融服務，為股東團」為目標，以綠色為全集團業務經?發展底色，紮 創造更多價值，為員工?造幸福家園，為社會做出實做好金融「五篇大文章」，力打造普惠金融、貿 更大貢獻！ 易金融、科技金融、財富金融四大業務特色，持續 提升客戶經?、科技引領、風險管理、協同作戰、 報告期內，本行經?模式、主要業務和主要業資源配置五大專業能力，以「上海主場」建設、數字 績驅動因素均未發生重大變化。 化轉型的創新突破引領全行高質量發展。 經金融監管總局批准，本行通過手機銀行、網 上銀行等線上服務渠道，以及境內2,800餘家網點、 財務摘要 一、 主要會計數據和財務指標 截至2026年6月30日（「報告期末」），本集團按照國際財務報告準則編製的主要會計數據和財務指標如下：（除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年 2025年 增減 主要會計數據 1-6月 1-6月 (%) 利息淨收入 92,592 85,247 8.62 手續費及佣金淨收入 20,473 20,458 0.07 淨經?收入 142,540 133,498 6.77 信用減值損失 34,541 32,814 5.26 業務成本 39,103 39,933 (2.08) 稅前利潤 53,637 46,910 14.34 淨利潤（歸屬於母公司股東） 47,874 46,016 4.04 1 每股收益（歸屬於母公司普通股股東，人民幣元） 0.52 0.59 (11.86) 2026年 2025年 增減 6月30日 12月31日 (%) 資產總額 16,260,175 15,548,388 4.58 2 客戶貸款 9,489,673 9,123,571 4.01 負債總額 14,956,243 14,268,106 4.82 2 客戶存款 9,915,436 9,307,815 6.53 股東權益（歸屬於母公司股東） 1,292,792 1,269,232 1.86 3 每股淨資產（歸屬於母公司普通股股東，人民幣元） 13.22 12.93 2.244 資本淨額 1,653,541 1,589,837 4.01 4 其中：核心一級資本淨額 1,162,549 1,138,469 2.12 4 其他一級資本淨額 125,074 126,591 (1.20) 4 二級資本淨額 365,918 324,777 12.67 4 風險加權資產 10,334,314 9,958,343 3.78 2026年 2025年 變化 主要財務指標(%) 1-6月 1-6月 （百分點） 年化平均資產回報率 0.61 0.61 – 1 年化加權平均淨資產收益率 8.09 9.16 (1.07) 5 淨利息收益率 1.23 1.21 0.02 6 成本收入比 27.47 29.94 (2.47) 2026年 2025年 變化 6月30日 12月31日 （百分點） 7 不良貸款率 1.30 1.28 0.02 撥備覆蓋率 203.80 208.38 (4.58) 4 資本充足率 16.00 15.96 0.04 4 一級資本充足率 12.46 12.70 (0.24) 4 核心一級資本充足率 11.25 11.43 (0.18) 註： 1. 按照證監會《公開發行證券的公司信息披露編報規則第9號－淨資產收益率和每股收益的計算及披露》（2010年修訂）計算，其中普 通股加權平均數時間權數的已發行時間和報告期時間按天數計算。 2. 客戶貸款不含應計利息，未扣除減值準備；客戶存款含應計利息。 3. 為期末扣除其他權益工具後的歸屬於母公司普通股股東的股東權益除以期末普通股股本總數。 4. 根據金融監管總局《商業銀行資本管理辦法》及其相關規定計量，計算範圍括本集團境內外所有分支機構及金融機構類附屬子公司 （不含保險公司）。 5. 年化利息淨收入與平均生息資產總額的比率。 6. 根據中國會計準則下的業務及管理費除以?業收入計算，與按照中國會計準則編製的財務報告數據一致。 7. 根據不良貸款餘額除以客戶貸款計算。 經濟金融形勢 一、 經濟金融形勢 貨幣政策延續適度寬鬆、精準調控。綜合運用 2026年上半年，中國經濟總體平穩運行、產業 逆回購、中期借貸便利、買賣國債等多種貨幣政策結構向新向優，展現出強大韌性和活力。上半年， 工具精準調控，保持流動性充裕。在存量政策接續國內生產總值同比增長4.7%，以高端製造、數智經 發揮作用的基礎上，出台一系列結構性貨幣政策舉濟、現代服務為代表的新動能對經濟增長貢獻率超 措，通過降低利率、增加額度、拓展範圍等方式加過四成。高端製造業發展強勁，服務業消費市場繼 大重點領域金融支持，為經濟平穩增長、高質量發續擴容，對外貿易保持較高增速。金融總量合理增 展和金融市場穩定運行創造適宜的貨幣金融環境。 長、信貸結構優化，金融支持實體經濟適配性不斷 增強。 財政政策更加積極有為、靠前發力。「兩新」「兩 重」政策持續優化，「十五五」規劃109項重大工程 加快實施，超長期特別國債首發時間提前、下達進 度加快。推出財政金融協同促內需一攬子政策，聚 焦提振消費、民間投資兩個領域，綜合運用貸款貼 息、融資擔保、風險補償等工具，以財政資金牽引 金融資源、金融渠道放大乘數效應，推動擴大有效 需求。 業務回顧 二、 業務回顧 風險抵禦保持韌性。強化全面風險管理體系建 2026年上半年，本集團堅決貫徹落實黨中央、 設，紮實推進重點領域風險防控，守牢不發生系統國務院決策部署，堅持穩中求進工作總基調，錨定 性風險底線。報告期末，集團不良貸款率1.30%，撥「三穩一優」經?目標，樹立和踐行正確政績觀，統 備覆蓋率203.80%。 籌發展和安全，紮實推進各項工作，業務發展穩中 有進，主要指標穩中向好。 （一） 發展戰略及推進情況 1. 持續推進高質量發展 經?發展質效提升。報告期內，集團淨利潤 本集團緊扣金融強國建設目標，堅持發展戰 （歸屬於母公司股東）、淨經?收入分別同比增長 略一脈相承、放眼長遠前瞻佈局、立足重點打造特 4.04%、6.77%，增幅均較一季度上升；淨利息收 色、健全機制體系推進，奮力開創高質量發展的嶄 益率1.23%，同比提升2個基點，實現企穩回升，帶 新局面。 動利息淨收入在上年正增長的基礎上繼續同比增長 8.62%；子公司、境外行形成多元支，對集團歸母 ——堅定履行職責使命，聚焦服務實體經濟， 淨利潤貢獻較上年提升3.67個百分點。 統籌做好金融「五篇大文章」，圍繞關鍵賽道、核心 區域、重點客群，集中資源塑造綜合服務、跨境服 業務增長彰顯特色。提高財政金融支持政策和 務、財富管理服務特色優勢，實現錯位發展。 結構性貨幣政策工具落地質效，因地制宜做好金融 「五篇大文章」；貫徹落實國家重點區域戰略，京津 ——持續推動價值創造，聚焦降本提質增效， 冀、長三角、粵澳大灣區客戶貸款餘額佔比較上 深入推進數智化建設，提升管理效能，增強發展韌 年末上升0.16個百分點至54.15%；加強跨境服務， 性。 積極服務企業「走出去」，跨境貿易融資餘額較上年 末增長70.83%。 ——紮實築牢風險防線，將穩健審慎的風險偏 好、全面有效的風險管理工具，貫穿於業務拓展和 資源配置更加高效。加強財務資源精細化管 價值創造的全過程，以高質量風險管理推動全集團 理，在淨經?收入保持高增長的同時，業務成本同 高質量發展。 比下降2.08%，成本收入比同比下降2.47個百分點。 深化人工智能技術賦能，落地420餘個AI應用場景， 2. 做好做實金融「五篇大文章」 在跨境金融、普惠金融、風險防控、反電詐等業務 立足國有大行職責定位，聚焦主責主業，統籌 領域取得積極成效。 推進金融「五篇大文章」協同發展，相關領域信貸佔 比上升，強化頂層設計、完善產品體系、優化資源 配置、深化改革創新，不斷提升金融服務實體經濟 的覆蓋面、適配度和有效性。 業務回顧 ——科技金融。持續優化科技金融多層次服務 ——養老金融。錨定「打造長友好型銀行」目體系，為科技型企業提供全周期、全鏈條、接力式 標，持續提升養老金融服務水平，加大養老服務機金融服務。深入研究行業、把握產業規律，推動科 構信貸支持力度，豐富養老財富金融供給。報告期技、產業、金融深度融合。 末，養老產業貸款餘額較上年末增長9.26%。 ——綠色金融。加強綠色貸款全流程管理，報 ——數字金融。完善數字金融體制機制，優告期末，綠色貸款餘額較年初增長9.67%。打造轉型 化客戶體驗及流程效率，提升金融服務便捷性和競金融發展特色，根據全國及地方轉型金融目錄，在 爭力。聚焦戰略重點領域，創新數字產品服務。報水上運輸、農業、鋼鐵等多個細分領域落地轉型金 告期末，數字經濟核心產業貸款餘額較上年末增長融業務超百億元。 16.58%。 3. 助力上海國際金融中心建設 ——普惠金融。持續建設普惠金融和鄉村振 興品牌及產品體系，報告期末，普惠小微貸款餘 作為唯一總部在滬的國有大型商業銀行，本行 額較上年末增長5.40%，涉農貸款餘額較年初增長 充分發揮綜合服務和跨境服務優勢，全力服務上海 5.91%。 在更高點上擴大高水平對外開放，助力提升上海 國際金融中心能級。 專欄 同頻共振，以恒心助力上海國際金融中心建設 深耕改革試驗田，突出離岸金融服務特色 深度對接上海離岸金融行動方案，持續發揮境內外、離在岸、本外幣一體化經?優勢。先行先試離岸人民幣外匯交易，作為首批試點銀行在上海自貿區開展離岸人民幣外匯交易，在豐富市場交易品種的同時，為全球投資提供更為 便捷、多元的離岸人民幣資產配置渠道。自貿離岸債發行取得新突破，香分行發行首筆引入自貿區分賬核算單元投 資的上海自貿離岸債；悉尼分行發行市場首單上海自貿離岸可轉讓存款證，實現中長期限產品和存款證產品兩項突 破。 打造創新策源地，做強跨境金融服務優勢 迭代升級「交銀航貿通」數字化服務平台，豐富外綜服專區、多幣種匯款、匯率避險駕駛艙等功能，提升跨境金融服務 便利化、數字化水平。報告期內，本行上海地區國際收支量1,738.39億美元，同比增長13.10%；報告期末，上海地區 跨境貿易融資餘額226.79億元，較上年末增長72.62%。從服務企業「走出去」到「融進去」，圍繞跨境貿易和企業全球 化佈局兩大場景，推出多幣種匯款、跨境融資服務、涉外保函、全球現金管理、匯率風險管理等多種金融產品和服務。 提升市場活躍度，強化全球資源配置功能 深度參與上海金融要素市場建設，發揮集團綜合經?優勢和做市商專業能力，在貨幣、債券、外匯、貴金屬等市場保 持活躍交易商地位，銀行間要素市場代理清算量、證券期貨市場結算量排名市場前列。助力金融市場互聯互通，「債券 通」「互換通」等業務量9,772億元；獨家獲批「中巴通」業務資格，通過與重要新興經濟體的市場鏈接，為進一步鞏固上 海在全球資本匯聚中的樞紐地位貢獻交行力量。 擴大綜合貢獻度，服務上海經濟高質量發展 圍繞上海「五個中心」和「2+3+6+6」產業體系建設，持續加大對重點領域和重點產業的金融支持。報告期末，上海市分 行貸款增幅9.85%。賦能現代化人民城市建設，持續深化「高效辦成一件事」，不斷優化「信用就醫」「交政通」等便民服 務；拓寬適老化服務內涵，打造以安支行為標桿的長友好型網點，將國家「大城養老」部署與區域實際緊密結合。 業務回顧 案例 小切口服務大格局，「交銀航貿通」疏通外貿堵點痛點 上海市某科技外貿企業常年有結售匯業務需求，面對美元兌人民幣匯率波動，本行上海市分行依托「交銀航貿通」平 台，結合中小微外貿客戶匯率避險專項活動，成功助力企業通過「交銀航貿通」平台開展線上套保業務，通過平台與產 品協同聯動，有效簡化業務流程，提升服務效率，降低客戶辦理成本，為外貿企業提供更加便捷、高效的跨境金融服 務。報告期內，本行上海市分行為小微客戶辦理外匯套保業務9.86億美元，同比增長173.89%。 （二） 公司金融業務 轉變展業思維，從看報表、看抵押、看歷史 的債信思維轉向看團隊、看賽道、看未來的投行思 維，將企業價值創造放在重要位置。重塑評價體 ◆當好服務實體經濟的主力軍，圍繞重點領域和薄弱 系，自主研發「1+N」科技型企業評價模型，多維度 環節加大投放，推動公司信貸業務總量增長、結構優 化。報告期末，集團公司類貸款餘額6.46萬億元，較 精準評價企業「科技力」，並將其應用於?銷准入、上年末增長6.80%，其中境內行製造業貸款餘額增長 授信審批、風險防控業務全流程。強化行業研究， 12.89%，民?企業貸款餘額增長8.74%。 聚焦科技金融重點賽道，組建跨部門、總分子共同 參與的專門研究團隊，推動更多金融資源支持重點 1. 科技金融服務 領域。優化組織架構，在30餘家境內分行組建科技金融部、科技金融專班、柔性團隊等科技金融專門 本行將做好科技金融大文章擺在重要戰略位 推進機構，在上海、浙江、安徽等地率先培養賽道 置，納入集團「十五五」規劃統籌推進，力構建多 經理人隊伍。構建生態體系，共建「產學研用」融合 層次科技金融服務體系，以科技金融為支點，進一 生態，與高校、科研院所、孵化器等對接，助力科 步塑造綜合服務優勢，積極服務科技強國建設。 技成果轉化。積極與三大交易所合作，組織各地企 業舉行「走進交易所」系列活動，助力企業順利登陸 資本市場。 案例 多方生態接力，陪伴科技型企業全周期成長 在立足信貸服務基礎上，發揮全牌照優勢，圍繞企業成長路徑配套「股、貸、債、租、托」一體化服務方案。 交銀金融資產投資有限公司通過債轉股和股權投資試點方式積極支持科技型企業。公司通過債轉股方式投資部分行業 龍頭，同時備案多支AIC股權試點投資基金，服務科技創新和產業升級成效持續顯現。 交銀國際信託有限公司合作設立上海市首個由金融機構與地方共同主導的S策略母基金，重點佈局上海市三大先導產業 和六大新興支柱產業。 交銀國際控股有限公司落地7個硬科技與新質生產力股權發行項目、融資規模137.84億元。 交銀金融租賃有限責任公司依托「融資+融物」特色優勢加快佈局科技賽道，成功落地公司首單衛星租賃業務，報告期 末，科技租賃業務餘額533.40億元。 業務回顧 2. 普惠型小微企業服務 建立集團客戶協同聯動機制，優化服務模式、政策供給和業務流程，增強跨境、跨區域全集團一 認真做好普惠金融大文章，不斷深化支持小微 體化經?合力。報告期末，集團客戶成員14.34萬 企業融資協調工作機制，持續優化小微企業金融服 戶，較上年末增加9,015戶。充分釋放政府機構業務 務。進一步豐富交銀展業通、交銀益農通的品牌內 架構改革效能，持續深化政銀合作。積極參與數字 涵，提升「展業e貸」和「益農e貸」系列產品的線上化 政府建設和城市數字化轉型進程，助力提供便捷化 水平。紮實開展「交銀展業通?碼上掃全國行」系列活 政務服務，打造智慧政務產品體系。 動，推廣主動授信和「信貸+」服務模式。強化普惠金 融和科技金融協同發展，提升普惠科技重點客群授 5. 場景建設 信客戶覆蓋率。加快數據賦能，以數字化手段提升 增強產業鏈金融數字化水平。加大產品體系創 風控水平，持續優化貸後管理與合規經?，牢牢守 新，充分利用內貿險開展保單融資，積極推廣「保 住風險合規底線。 險+信用+融資」模式，持續迭代「秒級」融資產品 線，科技賦能提升服務效率，優化客戶體驗。報告 報告期末，普惠型小微企業貸款餘額9,578.23 期內，產業鏈金融業務量3,610.73億元，同比增長 億元，較年初增加495.95億元，增幅5.46%；有貸 13.13%；服務產業鏈上下游企業4.48萬戶，同比增 款餘額的客戶數51.80萬戶，較年初增加2.24萬戶， 長17.3%。以「電網通」綜合服務方案，推動與三大 增幅4.52%。 電網集團及上下游客戶深度合作，當年新增電網通 3. 投資銀行服務 客戶2,774戶，新發放融資456.81億元。 集成境內外債券、股權、併購等多元化投融資 打造企業財資管理新生態。升級推出「蘊通司庫 產品，積極服務科技創新、綠色低碳、高水平對外 管理系統（雲跨行3.0）」，打造全球賬戶管理、全渠 開放和區域發展等國家重點戰略。報告期內，承銷 道支付、資金調度、預算風控、生態融通、決策分 非金融企業債務融資工具628.34億元。助力培育新 析六大核心能力，助力企業財資管理從「被動應」 質生產力，通過併購金融積極支持重點領域發展， 向「主動預見」躍升。報告期末，累計服務集團客戶 報告期內，境內分行併購貸款新發放規模同比增長 4,187戶，較上年末增長64.13%。基於交銀e監管 60%。 平台，向政務、民生等場景輸出穿透式資金監管能 力，累計服務11,511個項目。 4. 客戶發展 服務國家發展戰略和區域經濟佈局，以客戶為 6. 養老金融 中心，全力實施「強中穩大擴小」客戶基礎提升工 致力於打造「長友好型銀行」，持續推進建設 程。搭建交銀「百核千鏈」產融生態系統，提升重 覆蓋養老產業金融、養老金金融、養老財富金融、 點行業、新興賽道客戶數字化鏈群經?能力，快速 養老消費金融、金融服務適老化提升和權益保護五 感知客戶需求，精準匹配金融服務。持續開展對公 大領域的服務體系。 客戶分層分類經?，向客戶提供精細化、專業化、 一體化服務，陪伴客戶全生命周期，推進銀企合作 共贏。報告期末，境內行對公客戶數較上年末增長 3.23%。 業務回顧 養老產業金融支持力度不斷加大，優化特色產 （三） 個人金融業務品養老e貸，積極推進落實服務消費與養老再貸款政 策，支持養老服務機構和銀髮經濟經?主體發展。 ◆建立零售AUM與儲蓄存款協同發展機制，為客戶提 報告期末，養老產業貸款餘額較上年末增長9.26%。 供多元化資產配置服務。加強存款量價平衡管理，持 養老金金融業務規模快速增長，大力推廣社保卡、 續優化存款結構。報告期末，境內行個人客戶AUM規模6.32萬億元，較上年末增長5.79%。個人存款餘額 年金、個人養老金業務，養老金託管規模居行業前 4.31萬億元，較上年末增長6.08%。報告期內，個人 列。養老財富金融供給更加豐富，旗下子公司在養 存款年化平均成本率同比下降37個基點。 老目標基金管理規模、養老理財產品收益率等細分 領域保持優勢。加大養老消費金融支持，在部分地 ◆堅決貫徹黨中央、國務院關於擴內需、促消費相關 決策部署，深入落實財政金融協同促內需一攬子政 區面向長客群推出消費支付優惠、專屬旅行服務 策，積極創新金融產品和服務模式，提升服務質效。 等權益，促進銀髮消費。金融服務適老化水平不斷 報告期末，個人貸款餘額2.76萬億元。 提升，重點推進養老金融特色網點建設，提升適老 設施與服務。加力養老金融生態建設，在全國多地 1. 財富管理 落地養老機構預收費資金監管服務，守好老年人的 「錢袋子」，報告期末，26家境內分行獲得當地養老 作為國內較早佈局財富管理業務的商業銀行之 機構預收費資金監管存管銀行資格，累計服務養老 一，本行持續做強專業能力、做優產品供給、做深 機構800餘家。圍繞銀髮人群「醫、食、住、行、 多方協同、做廣服務覆蓋，以城市金融服務網絡為 遊、養、學」等核心生活場景，打造「養老+金融」生 核心經?優勢，探索「城市客群+優選產品+特色場 態圈。 景」的差異化發展模式，聚焦特色、錯位發展、重點 佈局，打造居民財富管理優勢，讓便捷又有溫度的 金融服務惠及廣大人民群眾。 專欄 向優提質，以匠心守護萬家財富 金融為民，相伴成長 深耕財富管理品牌，依托「沃德財富」二十年專業積累，守護萬千客戶的財富穿越周期，成為客戶信得過的「財富管 家」。報告期末，沃德客戶AUM規模較上年末增長7.08%。推進「百城萬戶」項目，協同多家頭部資管機構，深入二三 四線城市及縣域，積極擴展金融服務半徑，滿足人民群眾多層次、多樣化的財富管理需求。報告期內，項目覆蓋200多 家經?單位。開展「沃德財富萬里行」活動，創新投資教育形式，提升廣大居民對財富管理的認知，將專業的財富管 理服務送到老百姓家門口。報告期內，在63座城市開展121場活動。 專業至誠，做優供給 強化全鏈條金融服務，發揮全牌照及經?網絡跨境佈局優勢，做實做深行司協同、跨境協同、渠道協同，為客戶量身 打造一站式財富管理解決方案。進一步發揮總行財富管理部統籌作用，豐富多元化產品供給，依托投研驅動打造「沃德 優選」產品貨架，力優化以客戶為中心的財富管理全生命周期服務模式，構建專業化、一體化、全鏈條的財富管理新 格局。 深化佈局，豐富生態 順應人口老齡化、AI科技浪潮等趨勢變化，進一步深化財富管理內涵。完善養老財富管理服務體系，更好滿足人民群 眾個性化養老需求。報告期末，在售個人養老金產品253款，覆蓋存款、理財、基金、保險等品類。「頤養優選」系列 適老化產品405款，其中支持70周歲以上客戶投保的保險產品180款。以科技提升服務體驗，在個人財富管理系統中深 化AI技術應用，實現業績動態監控。 業務回顧 2. 私人銀行 詐風險聯防聯控，持續完善催收體系建設，從「提 升新增業務質量、強化存量業務管理、化解實質風 堅持以客戶為中心，持續推進私銀客群數智 險」三個方面強化資產質量管控。報告期內，新增模 化、綜合化經?佈局，深化人工智能在財富管理領 型14個，模型區分能力顯著提升；完善公共反欺詐 域的應用，打造客戶經?智能體，構建數智化經? 體系建設，升級職業背債人等「黑灰產」欺詐防控能 閉環，輔助客戶經理挖掘客戶?銷線索、推介重點 力，累計避免損失超18億元。不斷深化「人工智能 產品、邀約客戶活動。深刻把握金融工作的政治 +」行動，推進零貸陪伴智能體等新型應用，報告期 性、人民性，開展弘揚中華文明為主題的「文貫古 末，零貸業務應用場景近40個，人機協同應用迎來 今」「走進名校」「書香交行」等系列活動，持續豐富活 新格局。 動形式和內涵。 4. 信用卡 持續完善合作機構准入機制，穩固低波穩健產 緊扣黨中央擴內需、促消費戰略部署，持續釋 品基本供給，豐富多元化產品策略，加大含權類產 放屬地經?轉型紅利。上半年，搶抓財政貼息政策 品供給，依托專業資產配置能力為客戶提供全生命 機遇，持續加大分期服務供給。報告期內，信用卡 周期陪伴服務。滿足客戶在財富保全傳承、養老綜 貼息分期交易額463億元，貼息金額1.01億元，市 合規劃、企業經?治理、公益慈善規劃等方面的綜 場排名前列。強化「最紅星期五」品牌，持續發力服 合需求，聚焦財富向善時代命題，探索慈善金融創 務消費新賽道，重點佈局文旅、康養、賽事、悅己 新實踐路徑。 等潛力消費場景。報告期內，信用卡消費額9,734億 3. 個人貸款 元，消費筆數24.7億筆。豐富信用卡產品體系，升 級多元化權益供給，圍繞重點場景和客群，推出「文 聚焦「惠生活?惠經?」雙核價值理念，以「交 旅卡」「惠享」「寵物卡」等特色產品，更好滿足客戶金 銀惠貸」個人貸款整體品牌為依托，踐行普惠金融 融需求。 理念。積極貫徹落實穩樓市政策，全力支持居民剛 性與改善性購房融資需求，深化與優質渠道協同合 5. 零售客戶 作，推動房貸全流程數智化應用，切實提升客戶辦 紮實推進客戶基礎提升工程，聚焦代發、社保 理體驗。報告期末，住房貸款餘額1.40萬億元；報 等核心源頭客群，加大批量獲客力度。建強數智化 告期內，境內行新發放住房貸款687億元。聚焦居 經?能力，以AI模型洞察客戶需求，以數智化工具實 民服務消費和新型消費領域，加大消費金融產品創 時觸達客戶，打造「線上+線下」全客層經?模式，加 新、場景拓展和服務優化力度，推出用款便捷的「交 強客戶成長體系建設，豐富客戶產品權益矩陣，完 心付」功能，實現「惠享消費、貸享貼息」；積極對接 善客戶分層分類服務體系。報告期末，境內行零售 服務電池租賃等新型消費場景，已與27家主流車企 客戶數2.08億戶，較上年末增長1.52%；沃德客戶數 品牌建立總對總合作。報告期內，境內行新發放個 較上年末增長5.44%。 人消費貸款2,300億元。推廣「文旅惠貸」金融服務品 牌，升級面向國補經銷商的線上純信用經?貸產品 6. 場景與支付 「國補貸」，提升個人經?貸產品力，圍繞圈鏈場景 細化獲客規劃，做優融資供給，增強個體工商戶、 持續加強與文旅、商務等相關政府部門的對接 小微企業主金融服務精準度。報告期內，境內行新 合作，服務地方文旅及相關產業發展。開展9場「文 發放個人經?貸款2,057億元。 旅大戲——走進」活動，聯合政府部門培育線上線下 消費場景，提振文旅消費，創新打造「走進煙火」山 強化零售信貸風險防控能力，加快推進數智化 東站活動，強化品牌形象。基於手機銀行和買單吧 業務回顧 統籌推進借貸記卡消費一體化經?，聯合頭部 2. 金融市場業務 電商平台開展系列銀行卡支付綁卡及?銷活動，提 切實履行服務實體經濟主力軍、維護金融穩定 升客戶消費活躍度。持續優化客戶支付結算服務體 壓艙石職責，持續加強對宏觀經濟和金融市場走勢 驗，提升境外來華人士支付便利，報告期內，重點 的專業研判，堅持宏觀審慎原則，動態調整債券投 地區、重點行業商戶外卡受理覆蓋率保持100%。與 資節奏和策略，對接重大戰略、重點領域和薄弱環 非銀行支付機構合作，加強風險聯防，提升交易成 節的各類金融需求，優化持倉品種和期限結構，統 功率。聚焦新市民需求，將金融服務下沉到該類人 籌平衡安全性、流動性和收益性，有力支持積極財 群安家樂業日常生活，提供專屬金融產品服務。報 政政策實施和實體經濟融資需求，助力經濟社會高 告期末，新市民主題借記卡累計發卡量365.89萬張。 質量發展。 （四） 同業與金融市場業務 立足綜合服務優勢，主動開展做市報價和市場 交易，夯實境內基準定價基礎，提升「上海價格」影 力。報告期內，境內銀行機構人民幣貨幣市場交 ◆積極服務中國特色現代金融市場體系建設，深度參 與債券、貨幣、外匯等金融市場發展，提升做市報價 易量70.16萬億元，外幣貨幣市場交易量0.57萬億美 能力，深化金融要素市場合作，做優託管專業服務， 元，人民幣現券交易量6.27萬億元，銀行間外匯交 將金融市場產品轉化為滿足經濟社會發展和各類客戶 易量2.05萬億美元，黃金自?交易量1.69萬億元， 需求的優質金融服務，不斷增強服務實體經濟能力。 繼續保持市場活躍交易銀行地位。 1. 同業業務 3. 資產託管業務 做深做透金融要素市場服務，助力上海國際 積極踐行「+託管」「託管+」理念，整合集團資 金融中心建設。支持銀行間市場提高結算效率，廣 源，全方位對接客戶多元化、一體化、全球化的綜 泛拓展中央對手代理清算、外匯交易結算銀行等業 合金融需求。深耕養老金託管，新增年金託管客戶 務，參與銀行間外匯市場區塊鏈結算項目創新，代 超600戶，服務養老金融擴面增效。增強集團各條 理市場機構落地市場首筆交易的結算。與上海清算 線協同效能，加速佈局優質託管公募基金、保險產 所、湖北碳交中心合作推出首批湖北碳排放權線上 品、銀行理財產品等，託管首批場外雙創AI指數基 質押融資業務，以金融創新賦能實體經濟綠色低碳 金等創新產品，滿足居民財富管理新需求。落實好 轉型。深耕黃金市場數字化配套服務，上海黃金交 監管對託管業務的最新規定，完善託管業務制度體 易所存管銀行業務合作金融類會員數市場排名前 系，紮實履行託管人職責，未發生重大風險事件。 列。持續提升證券、期貨市場結算服務智能化水 平，為市場安全穩定運行提供堅實保障。報告期 報告期末，資產託管規模11.27萬億元，其中養 內，上海清算所代理清算量、上海黃金交易所代理 老金託管規模3.45萬億元、證券投資基金託管規模 結算量和證券期貨要素市場結算量市場排名均在前 2.38萬億元、銀行理財託管規模1.75萬億元。 列。 豐富同業合作場景，促進資本市場健康穩定發 展。與107家證券公司開展第三方存管業務合作，與 91家證券公司開展融資融券存管業務合作，與147家 期貨公司開展銀期轉賬業務合作，為機構、個人客 戶參與資本市場投資交易提供結算等服務。 業務回顧 （五） 綜合服務特色 交銀國際信託有限公司 2007年10月開業， 註冊資本57.65億元，本行和湖北交通投資集團有 限公司分別持有85%和15%的股權，主要經?資產 ◆本集團形成了以商業銀行業務為主體，金融租賃、 管理信託、信貸資產證券化、企業資產證券化、受 基金、理財、信託、保險、境外證券、債轉股等業務 協同聯動的發展格局，為客戶提供綜合金融服務。 託境外理財(QDII)、家族信託、保險金信託、家庭服務信託、風險處置服務信託、預付類資金服務信 1 ◆報告期內，子公司實現歸屬於母公司股東淨利潤 託、公益慈善信託等業務。公司立足受託人定位， 66.94億元，佔集團淨利潤（歸屬於母公司股東）比 發揮信託機制功能作用，深化行司協同，積極服務 例13.98%。報告期末，子公司資產總額7,770.73億 實體經濟和人民美好生活。報告期末，公司總資產 元，佔集團資產總額比例4.78%。 193億元，淨資產177.62億元，管理信託資產規模 10,688.53億元，同比增長65.88%。報告期內，公 交銀金融租賃有限責任公司 本行全資子公 司?業收入保持平穩，實現淨利潤1.13億元；增提 司，2007年12月開業，註冊資本200億元，為中國 撥備3.62億元，持續夯實風險抵補能力。 銀行業協會金融租賃專業委員會主任單位以及上海 市銀行同業公會金融租賃專業委員會主任單位。報 報告期內，公司充分發揮信託功能優勢，積極 告期內，公司堅持「專業化、國際化、差異化、特色 融入集團戰略，因地制宜做好金融「五篇大文章」， 化」發展戰略，深耕航運、航空、設備租賃等業務板 支持實體經濟高質量發展。聚焦科技創新重點領 塊，先後獲得各類榮譽12項。報告期末，公司總資 域，加大科創債券投資和私募股權投資佈局。圍繞 產4,564.70億元，租賃資產4,023.12億元，淨資產 新能源電力、節能環保、儲能等綠色產業，加強產 552.75億元。公司船隊規模433艘，航運租賃資產餘 品創新，提供多元化的融資支持，綠色金融餘額 額1,574.87億元，位列同業第一；機隊規模328架， 110.47億元。以特殊需要信託為載體，開發「安福 航空租賃資產餘額990.89億元，首次在臨新片區 相伴」系列養老服務信託，不斷豐富養老金融產品體 大飛機航空產業園設立項目公司並向中國國航交付1 系，滿足客戶養老規劃需求。創新推出交鑫向榮系 架C919飛機。報告期內，公司實現?業收入163.37 列和交鑫致遠系列「固收+」產品，推動組合配置產品 億元；實現淨利潤28.68億元，同比增長23.54%。 落地，持續提升資產管理信託產品市場競爭力。 報告期內，公司持續深化轉型創新，新基建、 交銀施羅德基金管理有限公司 成立於2005年 新能源租賃業務在設備租賃業務投放中的佔比近 8月，註冊資本2億元，本行、施羅德投資管理有限 70%。切實支持高水平科技自立自強，科技租賃業 公司和中國國際海運集裝箱（集團）股份有限公司出 務餘額533.40億元，落地公司首筆衛星融資租賃業 資比例分別為65%、30%和5%，主要經?基金募 務，有力支持商業航天產業高質量發展，完善公司 集、基金銷售、資產管理等業務。報告期末，公司 「海陸空天」全領域佈局；成功落地算力服務器經? 公募基金規模5,539億元，較年初增加516億元，其 租賃業務。報告期內，公司與本行26家境內分行聯 中，非貨基金規模2,534億元，較年初增加284億 動融資規模264.01億元；持續與本行多家境內分行 元，主動權益、固收+、債基、貨幣、FOF等主要品 加強合作，新增落地戶用光伏經?租賃業務超50億 類均保持增長。報告期內，公司實現淨利潤4.19億 元；協同本行上海市分行持續推進電池經?租賃業 元，同比增長2.43%。 務發展。報告期末，直接租賃業務佔比63%，經? 租賃資產佔比54.05%，均保持行業領先。 業務回顧 報告期內，公司切實貫徹落實公募基金高質量 交銀人壽保險有限公司 2010年1月成立，註發展要求，堅持以投資最佳利益為核心的經?理 冊資本51億元，本行和日本MS&AD保險集團分別持念，持續深化投研平台化建設，不斷提升投研協同 股62.50%和37.50%，在上海市以及設立分公司的地水平和投資決策質效。積極推進落實業績比較基準 區經?人壽保險、健康保險和意外傷害保險等保險改革要求，力提升中長期投資業績和投資獲得 業務，以及上述業務的再保險業務等。報告期末，感。圍繞權益類公募基金發展導向，持續豐富含權 公司總資產1,782.97億元，淨資產102.83億元。報產品佈局，完成多只FOF、量化產品的新發，打造風 告期內，公司進一步聚焦保險主責主業，持續強化險收益特徵更豐富、投資策略更多元的含權產品譜 專業經?，經?管理總體呈現穩中向好態勢。累計系。公司發揮資產管理專業優勢，積極融入集團財 實現保險服務收入13.92億元，同比保持平穩；實富管理戰略。報告期內，共有5隻新發產品納入母行 現?業收入66.18億元，同比增長56.73%；淨利潤月度重點產品，其中聯合境內分行創設交銀沃享穩 14.49億元，同比增長127.86%，主要得益於資本市健FOF，累計新發規模超20億元。 場向好，權益資產投資收益同比提升。 交銀理財有限責任公司 本行全資子公司，成 報告期內，公司持續發揮保險專業優勢，深度立於2019年6月，註冊資本80億元。主要面向客 融入母行戰略版圖，服務集團綜合金融建設，助力戶發行固定收益類、權益類、商品及金融衍生品類 集團普惠金融、養老金融發展。普惠保險重點領域和混合類理財產品。報告期內，公司堅持以客戶為 當年承保人數14.85萬人，同比增長78%；連續第四中心的投資理念，建立以母行為主體，開放、多元 年成為「滬惠保」城市定制型商業醫療保險共保體成的全渠道體系，持續打造以低波、穩健、確定性強 員。積極發展第三支柱養老保險，開發投保年齡可為主體的理財產品線，為投資創造穩定的、可持 至92周歲的交銀養老年金保險；個人養老金新增客續的價值回報。報告期末，公司管理的理財產品餘 戶數10,537人，同比增長21%。 額17,462億元；公司總資產160.59億元，淨資產 154.02億元。報告期內，實現淨利潤9.19億元，同 交銀金融資產投資有限公司 本行全資子公比增長18.94%。 司，成立於2017年12月，註冊資本150億元，系 國務院確定的首批試點銀行債轉股實施機構之一， 報告期內，公司通過發行產品、資產投資等方 主要從事債轉股及其配套支持業務，並根據國家政式，深刻踐行服務實體經濟使命擔當。深度融入集 策要求開展AIC股權投資試點業務。報告期末，公團戰略，加大產品、渠道、資產等多方協同力度， 司總資產規模807.41億元；淨資產295.45億元。 不斷做大價值貢獻，為集團貢獻協同收入11.56億 報告期內，公司實現淨利潤14.66億元，同比增長元。持續推進產品創新與投研升級，提升核心競爭 175.64%。 力，助力集團財富管理特色打造。報告期內，公司 榮獲中國投資協會頒發的「封閉式固定收益類五星理 報告期內，公司積極發揮股權投資功能優勢，財產品獎」「開放式固定收益類五星理財產品獎」 等榮 夯實科技金融服務基礎，助力全行加快打造科技金譽，並先後榮獲金譽獎、金蟾獎、介甫獎等14餘項 融特色。重點聚焦科技金融、綠色金融等領域，支彰顯機構實力、投資業績、產品創新和數字科技成 持實體經濟健康發展。公司持續完善境內分行對接果的獎項。 機制，進一步深化聯動?銷的行司協同機制，同步 積極探索「區域+行業、行業賽道優先」展業模式， 根據國家科技產業發展方向及集團戰略部署，進一 步聚焦重點行業賽道，全面提升投研能力。報告期 內，公司持續加大科技金融支持力度，新增投放純 業務回顧 交銀國際控股有限公司 成立於1998年6月（原 報告期末，本集團在香、紐約、倫敦、新加為交通證券有限公司，2007年5月更名為交銀國際控 坡、東京、法蘭克福、盧森堡、悉尼等地設有24家股有限公司），2017年5月19日在香聯交所主板掛 境外分（子）行及代表處，境外?業網點66個（不含牌上市，主要經?證券經紀及保證金融資、企業融 代表處），為客戶提供括存款、貸款、國際結算、資及承銷、資產管理及顧問、投資及貸款業務，本 貿易融資、外匯兌換等綜合金融服務。報告期末，行對該公司持股比例為73.14%。報告期內，公司聚 本行與全球136個國家和地區的1,121家銀行總部建焦主責主業，堅持服務實體經濟，持續加強風險管 立境外銀行服務網絡，為29個國家和地區的89家境控，圍繞「增收、降本、強能力」，提升經?管理質 外人民幣參加行開立148個跨境人民幣賬戶；在32個效。報告期末，公司總資產148.68億元，淨資產 國家和地區的68家銀行開立29個幣種共115個外幣9.82億元。報告期內，公司淨虧損0.77億元， 清算賬戶。 虧損同比持續減少。 2. 積極助力穩外貿 中國交銀保險有限公司 本行全資子公司，成 面向廣大外貿進出口企業，基於外貿客群業務 立於2000年11月，註冊資本4億元。主要經?經 旅程視角，持續優化「交銀航貿通」平台功能，提供 香保險業監管局批准的一般保險全部17項險種。 跨境資金收付、外貿快速融資、匯率避險管理、資訊 報告期末，公司總資產11.48億元，淨資產5.90億 增值服務等工具，建強跨境貿易產品線上化功能。 元。報告期內，公司實現淨利潤681萬元。 提升信用證線上化便利程度，打造進口信用證定制 化模塊，實現進口來單網銀批量授權，並上線出口 公司與集團緊密聯動，推動保險主業高質量發 議付線上交單、網信通、直聯快遞公司等服務。報 展。積極服務香居民在居住、出行、醫療、教育 告期內，跨境金融基礎客群同比增長12.61%，國際 等領域的風險保障需求，持續為部分行業龍頭、高 收支量同比增長16.53%。 校及中小學、香公立醫院、多家香環保團體及 社區關愛組織、綠色酒店提供風險保障。積極參與 3. 服務企業「走出去」 香中資保險業協會及香保險業聯會各項活動， 服務高質量共建「一帶一路」，持續加強對「走出 深入研討創新科技、粵車南下、跨境保險、氣候風 去」和「一帶一路」重點項目?銷與配套資源支持，為 險等議題，積極為香國際風險管理中心建設貢獻 優勢資源、產業鏈協同優勢領域客群提供定制化融 力量。 資服務。報告期末，「一帶一路」項下貸款餘額較上 年末增長8.63%，開往「一帶一路」共建國家和地區 （六） 跨境服務特色 涉外保函餘額較上年末增長13.54%；提升「一帶一 路」沿線小幣種兌換避險服務能力，支持企業網銀、 ◆本集團形成了覆蓋主要國際金融中心的境外經 手機銀行小幣種即期交易。推動頭部航運公司、貨 ?網絡。報告期內，境外銀行機構實現淨利潤 代、中歐班列主要線路運?商與交行「航運管家」系 57.06億元，佔集團淨利潤（歸屬於母公司股東） 統直連，實現境內外、本外幣、海陸空運費一鍵支 比例11.92%。報告期末，境外銀行機構資產總額 付，業務量同比增長79.57%。 12,777.24億元，佔集團資產總額比例7.86%。 提升離岸與自貿金融服務質效，深化離在岸業 1. 境外服務網絡 務一體化發展和非居民賬戶一體化經?，提升「走出 本集團積極應對內外部形勢變化，鞏固全球 去」企業服務能力。在廣東、深圳成功上線自由貿 化發展優勢，統籌發展與安全。境外銀行機構發揮 易賬戶（FT賬戶），實現FT賬戶體系全國試點區域全 業務回顧 4. 服務人民幣國際化 防護體系，推進AI應用全域賦能，加快AI應用可信、可靠、可控發展。在跨境貿易、金融市場等領域打 積極開展「擴規模、優結構」跨境人民幣客戶拓 造智能審單、市場詢價等智能體，全方位提升客戶 展行動，強化產品組合運用和境內外聯動，推動跨 服務水平。在風險防控方面，建設信貸智能體矩 境人民幣業務穩健發展。報告期內，境內銀行機構 陣，覆蓋授信審批、放款落實、貸後監控全過程。 跨境人民幣結算量同比增長17.63%，其中貨物貿易 在經?管理領域推出客戶經理助手和數據分析智能 跨境人民幣結算量同比增長32.35%。積極發揮人民 體，推廣企業級知識服務平台「交行知道」，知識規 幣作為融資貨幣功能，報告期末，人民幣境內機構 模較年初實現翻番，賦能員工工作效率提升。在科 境外貸款餘額較上年末增長16.85%。 技領域構建智能研發矩陣，升級研發運維模式。 （七） 金融科技與渠道建設 2. 線上渠道 雲上交行持續建強「雲上交行」品牌。創新應用 ◆強化科技創新引領，持續夯實人工智能基礎能力建 音視頻和AI技術，通過屏對屏線上服務，實現機構在 設，強化算力供給、數據治理、模型服務和平台支 能力，以數字化、智能化驅動金融高質量發展。 線、員工在線、服務在線、產品在線，突破傳統銀行物理空間和時間限制，創新銀行服務新模式。圍 ◆全面建強線上渠道服務體系，持續完善線下渠道佈 繞對公、對私、普惠、養老金融等領域重點展開， 局，構築全方位金融服務生態。依托應用創新、場景 實現各類業務場景遠程視頻服務，覆蓋行內行外多 創新、技術創新，提升數字人民幣業務核心競爭力。 個線上線下渠道，部分交易對客時間達到7*24小 時，充分提升金融服務的可得性和滿意度。雲上交 1. 金融科技 行以客戶為中心，構建「遠程視頻坐席、客戶服務經 進一步提升信息科技風險防控能力，築牢安全 理、客戶經理、數字人」四位一體服務模式，提供一 防護屏障。正式設立呼和浩特數據中心、貴陽數據 站式綜合金融服務，實現客戶服務連續性。創新提 中心，推動「多地多中心」架構佈局落地，提升業務 供智能外語和方言翻譯功能，支持9種外語及26種方 連續性和災難?復能力。完成境內外一體化分布式 言，賦能數字化運?。報告期內，雲上交行遠程視 上雲，進一步提升自主可控水平。完善網絡安全技 頻?業廳提供服務276萬筆，同比增長113.95%。 防體系，持續推進集團網絡統一安全管控、統一安 全運?建設。加強數據安全管理，穩步推進覆蓋風 企業網銀及手機銀行圍繞「專業、智能、好用」 險識別、預警、核實、處置的線上化閉環管理流程 的核心主題，升級推出企業網銀7.0版本、企業手 優化與配套工具建設。 機銀行3.0版本。推出活動中心、權益中心，建成 企業金融統一門戶，構建「5大主題版本+6大特色專 夯實數據治理，優化數據服務。健全總分聯 區╱頻道」的對公渠道服務矩陣；升級對公渠道智 動、上下貫通的數據管理架構與工作機制，深化集 能助手，依托大模型和AI智能體，在企業網銀、企 團數據同類統管，迭代更新集團統一數據資源目 業手機銀行實現智能導航、智能交易、智能錄入、 錄。持續完善覆蓋數據底座、門戶、平台、應用的 智能問答等功能，提升客戶體驗和服務效率。報告 數據生態體系，運用准實時、大模型等技術提升數 期末，企業網銀（銀企直聯）簽約客戶數較上年末增 據服務質效、降低數據應用門檻。 長4.51%，企業手機銀行簽約客戶數較上年末增長 4.94%。報告期內，企業網銀累計動賬交易客戶數同 深入實施「人工智能+」行動，打造發展新引擎。 比增長8.51%，企業手機銀行累計動賬交易額同比增 建強人工智能基礎底座，推進算力集群的統一管 長25.50%。 理、統一調度與統一監控。持續完善AI治理機制，聚 業務回顧 個人手機銀行堅持數智化思維，持續做優移動 3. 線下渠道 金融服務。場景服務方面，迭代升級手機銀行文旅 持續優化境內網點佈局，合理擺布網點資源， 專區，增設美食、酒店、出行等多元服務板塊，打 加大對國家重點戰略實施的支力度，推動京津 造「金融+文旅」一站式場景生態；設置財政貼息專 冀、長三角、粵澳大灣區等國家重點區域的網點 區，實現一鍵辦理，提升客戶服務體驗。消費信貸 建設；提升縣域網點覆蓋面，支持鄉村振興戰略。 方面，圍繞零售客戶便捷用款需求，打通貸款、付 報告期末，境內分行機構256家，其中省分行31家， 款全流程，持續優化信貸支付使用體驗。普惠金融 直屬分行7家，省轄行218家，在全國253個地級和 方面，打造「商圈惠貸」數字化服務體系，為個體工 地級以上城市、201個縣或縣級市共設有2,824個? 商戶和小微企業主提供在線提款、還款的全流程服 業網點。 務，並實現「鏈享惠貸」「國補貸」等區域特色產品移 動端全覆蓋，有效提升融資便捷性。報告期末，個 4. 數字人民幣 人手機銀行月度活躍用戶數(MAU)5,100.05萬戶，同 貫徹落實「穩步發展數字人民幣」要求，圍繞計 比增長3.82%。 息改革政策，推動數字人民幣業務發展，堅定做大 規模體量、聚力形成交行特色，強化新技術應用， 買單吧增強數智化運?能力，精準服務客戶 打造具有核心競爭力的數字人民幣2.0體系。 需求。豐富服務場景生態，新建特色文旅、愛寵專 區，服務客戶多元消費需求。報告期末，買單吧月 深化智能合約創新應用。在跨機構智能補貼促 度活躍用戶數(MAU)2,392.84萬戶。加快AI智能體應 消費、企業間關聯債務清欠、預付金監管、供應鏈 用，持續提升服務能力與交互體驗。報告期內，在 融資等多個場景加快落地。依托中國人民銀行新一 線客服機器人日均訪問量3.8萬次。完善客戶畫像和 代智能合約平台，落地全國首單數字人民幣智能合 分類經?模型，更好理解客戶價值和情感需求，提 約農民工工資發放業務，實現薪酬穿透式、自動化 升產品服務適配度和客戶用卡體驗。報告期內，信 發放，做到「工資秒到賬、無法被截留、全程可追 用卡線上消費額5,059億元，同比增長5.3%，交易筆 溯」，解決農民工欠薪難題，該項目獲評全國數字普 數23.8億筆，同比增長3.4%。 惠金融大會標桿案例；聯合多家運?機構，在上海 面向社會公眾發放消費補貼，落地智能補貼合約模 開放銀行進一步拓寬開放銀行場景服務半徑， 板首個規模化應用案例。 提升服務實體經濟質效。構建「行業+金融」的雲服務 生態，積極探索「G-B-C」三端聯動，在工會服務、 提升跨境結算效率。全面對接數字人民幣上海 科創園區、養老金融等領域賦能政企單位數智化轉 國際運?中心，香分子行、澳門分行及巴西子行 型，報告期末，累計簽約機構11.04萬戶。聚焦平台 作為直接參與，完成數幣達(CBETS)首批簽約。澳 經濟、司庫管理、跨境等場景鏈路，打造「賬戶+支 門分行作為澳門金融管理局公布的首批多邊央行數 付結算+融資」為一體的綜合服務方案，其中，融資 字貨幣橋參與機構，落地數字澳門元跨境匯款及大 業務已覆蓋「鏈、票、證、貸、函」五大服務品類。 額數字人民幣跨境收款業務，實現貨幣橋業務在澳 報告期內，線上鏈金融服務發放融資金額1,768.23 門地區的突破。 億元，同比增長23.16%。 發揮區塊鏈創新技術的比較優勢。聯合頭部數 字科技公司，依托數字人民幣國際運?中心數幣達 (CBETS)區塊鏈服務平台及數字資產平台，落地「數 字資產+數字人民幣全時跨機構融資」業務，借助區 財務報表分析 三、 財務報表分析 報告期末，集團資產總額16.26萬億元，較上年末增長4.58%。其中，客戶貸款（不含應計利息，未扣除減值準備，下同）餘額9.49萬億元，較上年末增加3,661.02億元，增幅4.01%；客戶存款餘額9.92萬億元，較上年末增加6,076.21億元，增幅6.53%。 報告期內，集團實現淨利潤（歸屬於母公司股東）478.74億元，同比增長4.04%；實現淨經?收入1,425.40億元，同比增長6.77%。 報告期末，集團不良貸款率1.30%。 （一） 利潤表主要項目分析 1. 利潤表構成及變動 報告期內，本集團實現淨利潤486.06億元，同比增加21.51億元，增幅4.63%。 本集團在所示期間的利潤表項目的部分資料如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 增減(%) 利息淨收入 92,592 85,247 8.62 非利息淨收入 49,948 48,251 3.52 其中：手續費及佣金淨收入 20,473 20,458 0.07 淨經?收入 142,540 133,498 6.77 信用減值損失 (34,541) (32,814) 5.26 其他資產減值損失 (851) (531) 60.26 其他?業支出 (53,511) (53,243) 0.50 其中：業務成本 (39,103) (39,933) (2.08) 稅前利潤 53,637 46,910 14.34 所得稅 (5,031) (455) 1,005.71 淨利潤 48,606 46,455 4.63 歸屬於母公司股東的淨利潤 47,874 46,016 4.04 本集團在所示期間的淨經?收入結構如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 金額 佔比(%） 同比增減(%) 利息淨收入 92,592 64.96 8.62 手續費及佣金淨收入 20,473 14.36 0.07 交易活動淨收益╱（損失） 11,019 7.73 3.28 金融投資淨收益╱（損失） 3,316 2.33 45.76 對聯?及合?企業投資淨收益╱（損失） 386 0.27 59.50 其他?業收入 14,754 10.35 1.01 淨經?收入合計 142,540 100.00 6.77 財務報表分析 2. 利息淨收入 報告期內，本集團實現利息淨收入925.92億元，同比增加73.45億元，增幅8.62%，在淨經?收入中的佔比為64.96%，是本集團淨經?收入的主要組成部分。 本集團在所示期間的生息資產和計息負債的平均餘額、相關利息收入和支出以及年化平均收益率或年化平均成本率如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 年化平均收益 年化平均收益 （成本）率 （成本）率 平均餘額 利息收支 (%) 平均餘額 利息收支 (%) 資產 存放中央銀行款項 741,777 5,632 1.53 728,495 5,577 1.54 存放和拆放同業及其他金融機構款項 1,161,085 12,084 2.10 988,856 13,580 2.77客戶貸款 9,350,818 132,771 2.86 8,814,835 138,325 3.16 證券投資 3,873,917 54,835 2.85 3,670,124 56,479 3.10 生息資產 15,127,597 205,322 2.74 14,202,310 213,961 3.04 非生息資產 1,081,445 1,065,644 資產總額 16,209,042 15,267,954 負債及股東權益 客戶存款 9,414,910 69,602 1.49 8,830,143 81,155 1.85 同業及其他金融機構存放和拆入款項 2,748,806 21,781 1.60 2,304,298 22,108 1.93發行債券及其他 1,950,367 21,347 2.21 2,146,215 25,451 2.39 計息負債 14,114,083 112,730 1.61 13,280,656 128,714 1.95 股東權益及非計息負債 2,094,959 1,987,298 負債及股東權益合計 16,209,042 15,267,954 利息淨收入 92,592 85,247 1 淨利差 1.13 1.09 2 淨利息收益率 1.23 1.21 註： 1. 指平均生息資產總額的年化平均收益率與平均計息負債總額的年化平均成本率間的差額。 2. 指年化利息淨收入與平均生息資產總額的比率。 報告期內，本集團淨利息收益率1.23%，同比上升2個基點，主要是本集團持續做好存貸款量價平衡管理，精細化制定實施定價策略，長期限定期類存款重定價效益持續釋放；圍繞全年經?管理目標，科學優化資產負債結構，推動計息負債成本率降幅高於生息資產收益率降幅，淨利息收益率實現企穩回升。 財務報表分析 本集團利息收入和利息支出因規模和利率變動而引的變化如下。規模和利率變動的計算基準是所示期間內平均餘額的變化以及有關生息資產和計息負債的利率變化。 （人民幣百萬元） 2026年1-6月與2025年1-6月的比較 增加╱（減少）由於 規模 利率 淨增加╱（減少） 生息資產 存放中央銀行款項 101 (46) 55 存放和拆放同業及其他金融機構款項 2,366 (3,862) (1,496) 客戶貸款 8,399 (13,953) (5,554) 證券投資 3,133 (4,777) (1,644) 利息收入變化 13,999 (22,638) (8,639) 計息負債 客戶存款 5,365 (16,918) (11,553) 同業及其他金融機構存放和拆入款項 4,254 (4,581) (327) 發行債券及其他 (2,321) (1,783) (4,104) 利息支出變化 7,298 (23,282) (15,984) 利息淨收入變化 6,701 644 7,345 報告期內，本集團利息淨收入同比增加73.45億元，其中，各項資產負債平均餘額變動帶動利息淨收入增加67.01億元，年化平均收益率和年化平均成本率變動帶動利息淨收入增加6.44億元。 (1) 利息收入 報告期內，本集團實現利息收入2,053.22億元，同比減少86.39億元，降幅4.04%。其中客戶貸款利息收入、證券投資利息收入、存放和拆放同業及其他金融機構款項利息收入和存放中央銀行款項利息收入佔比分別為64.66%、26.71%、5.89%和2.74%。 客戶貸款利息收入。客戶貸款利息收入是本集團利息收入的最大組成部分。報告期內，客戶貸款利息收入1,327.71億元，同比減少55.54億元，降幅4.02%，主要由於客戶貸款年化平均收益率同比下降30個基點。 按業務類型和期限結構劃分的客戶貸款平均收益分析 （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 年化平均 年化平均 收益率 收益率 平均餘額 利息收入 (%) 平均餘額 利息收入 (%) 公司類貸款 6,309,294 89,058 2.85 5,783,890 91,084 3.18 －短期貸款 2,038,754 25,685 2.54 1,709,113 24,674 2.91 －中長期貸款 4,270,540 63,373 2.99 4,074,777 66,410 3.29 個人貸款 2,769,212 42,543 3.10 2,760,016 45,871 3.35 －短期貸款 606,399 11,778 3.92 622,880 12,872 4.17 －中長期貸款 2,162,813 30,765 2.87 2,137,136 32,999 3.11 財務報表分析 證券投資利息收入。報告期內，證券投資利息收入548.35億元，同比減少16.44億元，降幅2.91%，主要由於證券投資年化平均收益率同比下降25個基點。 存放和拆放同業及其他金融機構款項利息收入。報告期內，存放和拆放同業及其他金融機構款項利息收入120.84億元，同比減少14.96億元，降幅11.02%，主要由於存放和拆放同業及其他金融機構款項年化平均收益率同比下降67個基點。 存放中央銀行款項利息收入。存放中央銀行款項主要括法定存款準備金和超額存款準備金。報告期內，存放中央銀行款項利息收入56.32億元，同比增加0.55億元，增幅0.99%，主要由於存放中央銀行款項平均餘額同比增加132.82億元，增幅1.82%。 (2) 利息支出 報告期內，本集團利息支出1,127.30億元，同比減少159.84億元，降幅12.42%，其中客戶存款利息支出、同業及其他金融機構存放和拆入款項利息支出和發行債券及其他利息支出佔比分別為61.74%、19.32%和18.94%。 客戶存款利息支出。客戶存款是本集團主要資金來源。報告期內，客戶存款利息支出696.02億元，同比減少115.53億元，降幅14.24%，主要由於客戶存款年化平均成本率同比下降36個基點。 按產品類型劃分的客戶存款平均成本分析 （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 年化平均 年化平均 成本率 成本率 平均餘額 利息支出 (%) 平均餘額 利息支出 (%) 公司存款 5,242,355 37,293 1.43 4,967,795 44,145 1.79 －活期 1,808,382 3,666 0.41 1,807,294 6,264 0.70 －定期 3,433,973 33,627 1.97 3,160,501 37,881 2.42 個人存款 4,172,555 32,309 1.56 3,862,348 37,010 1.93 －活期 983,422 311 0.06 916,110 394 0.09 －定期 3,189,133 31,998 2.02 2,946,238 36,616 2.51 客戶存款總額 9,414,910 69,602 1.49 8,830,143 81,155 1.85 同業及其他金融機構存放和拆入款項利息支出。報告期內，同業及其他金融機構存放和拆入款項利息支出217.81億元，同比減少3.27億元，降幅1.48%，主要由於同業及其他金融機構存放和拆入款項年化平均成本率同比下降33個基點。 發行債券及其他利息支出。報告期內，發行債券及其他利息支出213.47億元，同比減少41.04億元，降幅16.13%，主要由於發行債券及其他平均餘額同比減少1,958.48億元，降幅9.13%，且年化平均成本率同比下降18個基點。 財務報表分析 3. 手續費及佣金淨收入 手續費及佣金淨收入是本集團淨經?收入的重要組成部分。報告期內，本集團實現手續費及佣金淨收入204.73億元，同比增加0.15億元，增幅0.07%，主要是本集團抓住資本市場機遇，積極拓展代理類業務，相關收入實現較好增長。代理類業務收入同比增加6.38億元，增幅27.70%，代銷基金、代理信託等細項業務收入均增長較好。 本集團在所示期間的手續費及佣金淨收入組成結構如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 增減(%) 銀行卡 7,703 7,888 (2.35) 理財業務 4,044 4,121 (1.87) 託管及其他受託業務 4,681 4,503 3.95 代理類 2,941 2,303 27.70 投資銀行 1,033 1,107 (6.68) 擔保承諾 1,697 1,723 (1.51) 支付結算 775 744 4.17 其他 60 40 50.00 手續費及佣金收入合計 22,934 22,429 2.25 減：手續費及佣金支出 (2,461) (1,971) 24.86 手續費及佣金淨收入 20,473 20,458 0.07 4. 其他非利息收入 本集團在所示期間的其他非利息收入組成結構如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 增減(%) 交易活動淨收益╱（損失） 11,019 10,669 3.28 金融投資淨收益╱（損失） 3,316 2,275 45.76 對聯?及合?企業投資淨收益╱（損失） 386 242 59.50 其他?業收入 14,754 14,607 1.01 其他非利息收入合計 29,475 27,793 6.05 報告期內，本集團實現其他非利息收入294.75億元，其中交易活動淨收益110.19億元，同比增加3.50億元，增幅3.28%，金融投資淨收益33.16億元，同比增加10.41億元，增幅45.76%，主要是債券買賣價差收入增加。 財務報表分析 5. 業務成本 報告期內，本集團業務成本391.03億元，同比減少8.30億元，降幅2.08%；本集團成本收入比27.47%，同比下降2.47個百分點。 本集團在所示期間的業務成本組成結構如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 增減(%) 員工成本 16,602 15,592 6.48 業務費用 18,028 19,475 (7.43) 折舊和攤銷 4,473 4,866 (8.08) 業務成本合計 39,103 39,933 (2.08) 6. 資產減值損失 報告期內，本集團資產減值損失353.92億元，同比增加20.47億元，增幅6.14%，其中貸款信用減值損失326.25億元，同比增加26.56億元，增幅8.86%。 7. 所得稅 報告期內，本集團所得稅支出50.31億元，同比增加45.76億元。實際稅率為9.38%，主要是受本集團持有的國債和地方債利息收入等按稅法規定為免稅收益的影。 （二） 資產負債表主要項目分析 1. 資產 報告期末，本集團資產總額162,601.75億元，較上年末增加7,117.87億元，增幅4.58%，增長主要來自於客戶貸款。 本集團在所示日期資產總額中主要組成部分的餘額（含應計利息，撥備後）及其佔比情況如下：（除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 2024年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 客戶貸款 9,257,705 56.93 8,898,768 57.23 8,351,131 56.05 金融投資 4,723,469 29.05 4,527,914 29.12 4,320,089 28.99 現金及存放中央銀行款項 756,642 4.65 701,847 4.51 717,354 4.81存放和拆放同業及其他金融機構款項 944,861 5.81 881,284 5.67 974,042 6.54其他 577,498 3.56 538,575 3.47 538,101 3.61 資產總額 16,260,175 100.00 15,548,388 100.00 14,900,717 100.00 財務報表分析 (1) 客戶貸款 報告期內，本集團主動對接一攬子財政金融支持政策，進一步加大國家重大戰略、重點領域和薄弱環節的信貸支持，信貸總量穩健增長，服務實體效能提升。報告期末，本集團客戶貸款餘額94,896.73億元，較上年末增加3,661.02億元，增幅4.01%。 本集團在所示日期客戶貸款構成情況如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 2024年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 公司類貸款 6,455,006 68.02 6,043,810 66.25 5,566,578 65.07 －短期貸款 2,156,865 22.73 1,867,438 20.47 1,611,541 18.84 －中長期貸款 4,298,141 45.29 4,176,372 45.78 3,955,037 46.23個人貸款 2,755,025 29.03 2,835,038 31.07 2,752,406 32.17 －住房貸款 1,402,596 14.78 1,442,452 15.81 1,466,604 17.14 －信用卡 485,319 5.11 531,348 5.82 538,404 6.29 －個人經?貸款 469,454 4.95 462,270 5.07 413,626 4.83 －個人消費貸款 394,166 4.15 395,731 4.34 330,260 3.86 －其他 3,490 0.04 3,237 0.03 3,512 0.05 票據貼現 279,642 2.95 244,723 2.68 236,138 2.76 合計 9,489,673 100.00 9,123,571 100.00 8,555,122 100.00 公司類貸款餘額64,550.06億元，較上年末增加4,111.96億元，增幅6.80%，其中，短期貸款較上年末增加2,894.27億元，中長期貸款較上年末增加1,217.69億元，中長期貸款在客戶貸款中的佔比為45.29%。 個人貸款餘額27,550.25億元，較上年末減少800.13億元，降幅2.82%，其中，住房貸款較上年末減少398.56億元，降幅2.76%，信用卡貸款較上年末減少460.29億元，降幅8.66%，個人經?貸款較上年末增加71.84億元，增幅1.55%，個人消費貸款較上年末減少15.65億元，降幅0.40%。 票據貼現餘額2,796.42億元，較上年末增加349.19億元，增幅14.27%。 按擔保方式劃分的客戶貸款分佈情況 （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 信用貸款 3,926,867 41.38 3,689,622 40.44 保證貸款 1,674,312 17.64 1,568,615 17.19 抵押貸款 2,699,821 28.45 2,752,348 30.17 質押貸款 1,188,673 12.53 1,112,986 12.20 合計 9,489,673 100.00 9,123,571 100.00 財務報表分析 客戶貸款信用減值準備情況 （人民幣百萬元） 2026年 2025年 6月30日 12月31日 上年末餘額 243,771 225,525 本期計提╱（轉回） 32,625 53,719 本期核銷及轉讓 (26,289) (41,733) 核銷後收回 2,676 6,973 其他變動 (1,067) (713) 期末餘額 251,716 243,771 (2) 金融投資 報告期末，本集團金融投資淨額47,234.69億元，較上年末增加1,955.55億元，增幅4.32%。 按性質劃分的投資結構 （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 債券 4,257,153 90.13 4,096,090 90.46 權益工具及其他 466,316 9.87 431,824 9.54 合計 4,723,469 100.00 4,527,914 100.00 按財務報表列報方式劃分的投資結構 （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 以公允價值計量且其變動計入當期損益的金融投資 706,638 14.96 600,609 13.26以攤餘成本計量的金融投資 2,781,574 58.89 2,701,622 59.67 以公允價值計量且其變動計入其他綜合收益的 金融投資 1,235,257 26.15 1,225,683 27.07 合計 4,723,469 100.00 4,527,914 100.00 報告期末，本集團債券投資餘額42,571.53億元，較上年末增加1,610.63億元，增幅3.93%。未來，本集團將進一步深化對宏觀經濟與金融市場形勢的研判，統籌推進債券投資增量配置和存量優化。維持以利率債配置為主的投資策略，合理做好國債、地方債等品種的佈局安排；加強投研體系建設，合理選擇信用債投資品種與期限結構，以做好金融「五篇大文章」為切入點，將金融資源向國家重大戰略與重點領域傾斜；提升債券交易業務專業化水平，持續為債券市場提供優質報價和流動性。 財務報表分析 按發行主體劃分的債券投資結構 （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 政府及中央銀行 3,400,608 79.88 3,212,285 78.42 政策性銀行 117,941 2.77 137,225 3.35 同業和其他金融機構 481,383 11.31 509,201 12.43 法人實體 233,172 5.48 217,054 5.30 公共實體 24,049 0.56 20,325 0.50 合計 4,257,153 100.00 4,096,090 100.00 報告期末，本集團持有金融債券5,993.24億元，括政策性銀行債券1,179.41億元、同業和其他金融機構債券4,813.83億元，佔比分別為19.68%和80.32%。 本集團持有的最大十隻金融債券 （除另有標明外，人民幣百萬元） 1 2 債券名稱 面值 年利率(%) 到期日 減值準備 2025年金融機構債券 8,712 4.38 2035/8/27 – 2026年金融機構債券 8,712 4.25 2036/1/14 – 2017年政策性銀行債券 6,342 4.39 2027/9/8 – 2024年政策性銀行債券 6,125 1.80 2027/7/23 – 2026年金融機構債券 6,000 1.89 2036/6/9 – 2025年政策性銀行債券 5,040 1.26 2027/7/7 – 2025年金融機構債券 5,000 1.85 2028/2/28 – 2026年金融機構債券 4,800 0.00 2026/8/14 – 2026年金融機構債券 4,510 1.93 2036/6/16 – 2026年金融機構債券 4,000 1.79 2030/4/29 – 2026年金融機構債券 4,000 1.95 2036/6/15 – 註： 1. 上表中年利率均為票面利率，其中年利率為0的債券為金融機構以貼現方式發行的債券。 2. 未含按預期信用損失模型要求計提的第一階段減值準備，部分債券所在會計分類不適用於計提減值準備相關規定。 (3) 抵債資產 本集團在所示日期抵債資產的部分資料如下： （人民幣百萬元） 2026年 2025年 6月30日 12月31日 抵債資產原值 959 871 減：抵債資產減值準備 (433) (431) 抵債資產淨值 526 440 財務報表分析 2. 負債 本集團在所示日期負債總額中主要組成部分的餘額及其佔比情況如下：（除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 2024年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 客戶存款 9,915,436 66.30 9,307,815 65.23 8,800,335 64.03 同業及其他金融機構存放和拆入款項 2,540,122 16.98 2,477,757 17.37 2,431,451 17.69已發行存款證 1,355,533 9.06 1,403,271 9.84 1,384,372 10.07 發行債券 713,459 4.77 692,085 4.85 691,248 5.03 其他 431,693 2.89 387,178 2.71 437,714 3.18 負債總額 14,956,243 100.00 14,268,106 100.00 13,745,120 100.00 報告期末，本集團負債總額149,562.43億元，較上年末增加6,881.37億元，增幅4.82%。其中，客戶存款較上年末增加6,076.21億元，增幅6.53%，在負債總額中佔比66.30%，較上年末上升1.07個百分點；同業及其他金融機構存放和拆入款項25,401.22億元，較上年末增加623.65億元，增幅2.52%，在負債總額中佔比16.98%，較上年末下降0.39個百分點。 客戶存款 客戶存款是本集團主要資金來源。報告期末，本集團客戶存款餘額99,154.36億元，較上年末增加6,076.21億元，增幅6.53%。從客戶結構上看，公司存款佔比55.11%，較上年末上升0.52個百分點；個人存款佔比43.43%，較上年末下降0.19個百分點。從期限結構上看，活期存款佔比30.10%，較上年末下降0.73個百分點；定期存款佔比68.44%，較上年末上升1.06個百分點。 本集團在所示日期客戶存款構成情況如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 2024年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 公司存款 5,464,231 55.11 5,081,685 54.59 4,900,260 55.68 －活期 1,955,525 19.72 1,857,908 19.96 1,961,964 22.29 －定期 3,508,706 35.39 3,223,777 34.63 2,938,296 33.39 個人存款 4,306,291 43.43 4,059,392 43.62 3,729,547 42.38 －活期 1,029,318 10.38 1,011,343 10.87 949,259 10.79 －定期 3,276,973 33.05 3,048,049 32.75 2,780,288 31.59 其他存款 2,280 0.02 2,433 0.02 3,436 0.04 應計利息 142,634 1.44 164,305 1.77 167,092 1.90 合計 9,915,436 100.00 9,307,815 100.00 8,800,335 100.00 3. 資產負債表表外項目 本集團資產負債表表外項目括代理投融資服務類、中介服務類、衍生金融工具、或有事項及承諾。其中，代理投融資服務類主要括資管產品、代理發行和承銷債券等；中介服務類主要括代理代銷業務、資產託管等；衍生金融工具主要括利率衍生工具、貨幣衍生工具、商品衍生工具等，有關衍生金融工具的名義金財務報表分析 本集團部分資產被用作同業間賣出回購及其他負債業務有關的質押的擔保物，詳見財務報表附註38。 （三） 現金流量表主要項目分析 報告期末，本集團現金及現金等價物餘額1,505.57億元，較上年末增加240.95億元。 經?活動現金流量為淨流入949.43億元，同比多流入414.64億元，主要是本期吸收存款產生的現金流入同比增加。 投資活動現金流量為淨流出712.35億元，同比少流出310.61億元，主要是本期債券投資產生現金淨流出減少。 籌資活動現金流量為淨流入21.74億元，同比少流入979.69億元，主要是去年同期增發普通股導致本期現金流入同比減少。 （四） 分部情況 1. 按地區劃分的經?業績 本集團在所示期間按地區劃分的淨經?收入如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 1 1 淨經?收入 佔比(%) 淨經?收入 佔比(%) 長江三角洲 55,527 38.96 48,718 36.49 珠江三角洲 13,004 9.12 12,389 9.28 環渤海地區 18,432 12.93 16,297 12.21 中部地區 19,100 13.39 17,842 13.36 西部地區 12,440 8.73 11,456 8.58 東北地區 3,719 2.61 3,707 2.78 境外 10,028 7.04 10,076 7.55 2 總行 10,290 7.22 13,013 9.75 合計 142,540 100.00 133,498 100.00 註： 1. 括利息淨收入、手續費及佣金淨收入、交易活動淨收益╱（損失）、金融投資淨收益╱（損失）、對聯?及合?企業投資淨收益╱ （損失）及其他?業收入。下同。 2. 總行含太平洋信用卡中心。下同。 3. 因分部間收入分配考核規則的調整，同期比較數據已根據當期口徑進行編製。 財務報表分析 2. 按地區劃分的存貸款情況 本集團在所示日期按地區劃分的客戶貸款如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 長江三角洲 2,847,582 30.01 2,672,097 29.29 珠江三角洲 1,275,981 13.45 1,221,976 13.39 環渤海地區 1,436,353 15.14 1,423,266 15.60 中部地區 1,548,268 16.31 1,471,281 16.13 西部地區 1,178,388 12.41 1,126,880 12.35 東北地區 277,573 2.92 283,061 3.10 境外 343,286 3.62 331,428 3.63 總行 582,242 6.14 593,582 6.51 合計 9,489,673 100.00 9,123,571 100.00 本集團在所示日期按地區劃分的客戶存款如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 餘額 佔比(%) 餘額 佔比(%) 長江三角洲 2,780,570 28.04 2,581,989 27.74 珠江三角洲 1,109,139 11.19 1,068,529 11.48 環渤海地區 2,217,819 22.37 2,000,094 21.49 中部地區 1,651,857 16.66 1,561,377 16.77 西部地區 1,023,557 10.32 968,094 10.40 東北地區 502,768 5.07 466,764 5.01 境外 483,726 4.88 493,285 5.30 總行 3,366 0.03 3,378 0.04 應計利息 142,634 1.44 164,305 1.77 合計 9,915,436 100.00 9,307,815 100.00 3. 按業務板塊劃分的經?業績 本集團的業務主要分成四類：公司金融業務、個人金融業務、資金業務和其他業務。 本集團在所示期間按業務板塊劃分的淨經?收入如下： （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年1-6月 2025年1-6月 淨經?收入 佔比(%) 淨經?收入 佔比(%) 公司金融業務 70,995 49.80 64,623 48.40 個人金融業務 52,437 36.79 49,668 37.21 資金業務 18,743 13.15 18,591 13.93 其他業務 365 0.26 616 0.46 風險管理 四、 風險管理 本集團董事會將「穩健、平衡、合規、創新」確立為集團總體風險偏好，對信用、市場、操作、流動性、銀行賬簿利率、信息科技、國別等各類風險設定具體風險限額指標，嚴格控制各類風險，深化風險偏好有效傳導。報告期內，本集團始終堅持底線思維，統籌發展和安全，持續鞏固資產質量，加強重點領域和外部衝擊風險防控，不斷健全風險類別、機構、產品「三維一體」全面風險管理體系，強化子公司和境外機構併表管理，加強合作機構風險管理，深入踐行數字化智能化風控賦能，以高質量風險管理推動全行高質量發展，牢牢守住不發生系統性風險的底線。 （一） 風險管理架構 本集團董事會承擔風險管理最終責任和最高決策職能，並通過下設的風險管理與關聯交易控制委員會掌握全行風險狀況。本集團高級管理層設立全面風險管理與內部控制委員會，以及貸款評審、風險資產審查兩類業務審查委員會，業務審查委員會接受全面風險管理與內部控制委員會的工作指導，定期向其報告工作。各省直分行、境外行、子公司參照上述框架，相應設立全面風險管理與內部控制委員會，作為研究防控本單位系統性區域性風險、決策風險管理重大事項的主要載體，確保全面風險管理體系在全集團延伸落地。 （二） 風險管理數智化賦能 本集團持續推進風險管理數字化智能化建設，以面向市場、面向客戶、面向基層為導向，聚焦當前「內部管理新要求、外部監管新形勢、技術應用新突破」，致力於打造全流程、全覆蓋的數智化風險管理體系，築牢全集團風險數據底座，完善企業級風險管理應用，加強風控能力的共享複用，積極探索人工智能技術輔助風險管理的應用場景，不斷提升風險管理的有效性。報告期內，強化戰略領域模型供給，夯實風險計量基礎，持續完善風險監測體系，優化普惠零售資產風險分析工具，不斷提升全集團風險計量和監測能力，支持業務高質量發展。 （三） 信用風險管理 報告期內，本集團持續加強統一信用風險管理。不斷完善授信政策框架體系，積極落實國家重大戰略與監管要求；密切跟蹤市場變化，在授信與風險政策綱要、行業投向指引、區域信貸政策基礎上，擴大專項策略指引覆蓋範圍；授信流程線上化、智能化程度持續提高。前瞻性落實風險「早識別、早預警、早暴露、早處置」，持續推進重點領域風險監測，數智化風控邁上新台階。 持續加大不良資產清收處置力度。報告期內，本集團聚焦重點領域，發揮專業處置能力，穩妥有序推進重大項目風險處置，努力提高不良資產清收處置質效。 本集團恪守監管要求，保持嚴格的資產風險分類標準，資產質量水平保持穩定。報告期末，本集團不良貸款餘額1,235.10億元，不良貸款率1.30%。本集團逾期90天以上貸款全部納入不良貸款，逾期90天以上貸款佔不良貸款的86.75%。 1. 貸款五級分類分布情況 （除另有標明外，人民幣百萬元） 2026年6月30日 2025年12月31日 2024年12月31日 金額 佔比(%) 金額 佔比(%) 金額 佔比(%) 正常類貸款 9,198,625 96.93 8,855,745 97.07 8,309,109 97.12 關注類貸款 167,538 1.77 150,843 1.65 134,336 1.57 正常貸款合計 9,366,163 98.70 9,006,588 98.72 8,443,445 98.69次級類貸款 28,190 0.30 27,812 0.30 31,100 0.37 可疑類貸款 27,247 0.29 25,075 0.27 24,066 0.28 損失類貸款 68,073 0.71 64,096 0.71 56,511 0.66 風險管理 2. 按業務類型劃分的關注類及逾期貸款分布情況 （除另有標明外，人民幣百萬元）（未完）  |